金融工程章節(jié)練習(2020.05.16)

來源：考試資料網(wǎng)
參考答案：


所以此筆利率互換對該金融機構的價值為：-107-141-179=-427萬美元。

參考答案：

利用利率互換轉換資產(chǎn)的利率屬性；
利用利率互換轉換負債的利率屬性；
進行利率風險管理。

4.名詞解釋阿羅-德不魯證券
參考答案：阿羅-德不魯證券指的是在特定的狀態(tài)發(fā)生時回報為1，否則回報為0的資產(chǎn)。
參考答案：

設股票價格為S。因為其可以用幾何布朗運動描述，則